كيفية حساب عائد الاستثمار العقاري

نجد في يومنا هذا أن أكبر عائد يتم تحصيله هو عائد الاستثمار العقاري وخاصة بعد النهضة العمرانية التي تشهدها الدول والتوسع فى بناء مدن جديدة تحتوى على الكثير من الوحدات السكنية والتجارية والإدارية التى تكون بمثابة أرض خصبة لجذب جميع انواع الاستثمار العقارى.

فى هذه المقالة سوف نتحدث عن العائد من الاستثمار العقاري وطريقة حساب عائد الاستثمار العقاري وأهميته وعيوبه، ولكن فى البداية دعونا نتعرف أولا على مفهوم الاستثمار العقاري.

ما هو الاستثمار العقاري؟

قبل التعرف على كيفية حساب العائد على الاستثمار؟ يعد الاستثمار العقاري واحد من أنجح أساليب الحديثة لاستثمار الأموال و التي تتم عن طريق شراء أو امتلاك عدد من العقارات وذلك بهدف إعادة بيعها أو تأجيرها والاستفادة منهم في الحصول على عائد مادي ثابت ووفير.

وبذلك يكون الاستثمار العقاري بمثابة فرصة لتحقيق مكاسب مالية كبيرة ووسيلة مضمونة وأقل خطورة لتنويع مصادر الدخل الخاصة بالمستثمرين.

للمزيد من التفاصيل عن مفهوم الاستثمار العقاري وأنواعه

فرص أستثمارية خاصة بشهر ديسمبر 2023

الفرصة الأولي

أستثمر في محل تجاري بعائد شهري يصل 1,000 جنيه للمتر

• أستثمر في محل تجاري مؤجر بالعاصمة الإدارية الجديدة بعقد إيجار إلزامي يصل الي 9 سنوات.
• العائد الإيجاري من 800 الي 1,000 جنيه شهرياً للمتر، وبزيادة سنوية 10%.
• يعني لو وحدتك 40 متر، هتحقق وقتها من 384,000 الي 480,000 جنيه سنوياً، بالإضافة الي الزيادة السنوية 10%.
• الحد الأدني للمقدم يبدأ من 500 ألف جنيه فقط مع أقساط حتي 8 سنوات.
• الإيجار مغطي قيمة الأقساط، بالإضافة الي هامش ربحي من بعد التشغيل.
• تنويه: هذه الأسعار خاصة بشهر ديسمبر 2023.

يمكنك الأستفسار عن فرص الأستثمار في المحلات المؤجرة ومعرفة جميع التفاصيل عبر الواتس اب

أستفسر الآن عن الفرصة الأستثمارية

الفرصة الثاني

أستثمر في مكتب إداري بعائد شهري يصل 800 جنيه للمتر

• أستثمر في مكتب إداري مؤجر بالعاصمة الإدارية الجديدة بعقد إيجار إلزامي.
• العائد الإيجاري من 600 الي 800 جنيه شهرياً للمتر، وبزيادة سنوية حسب السوق.
• يعني لو وحدتك 40 متر، هتحقق وقتها من 288,000 الي 384,000 جنيه سنوياً، بالإضافة الي الزيادة السنوية حسب السوق.
• الحد الأدني للمقدم يبدأ من 250 ألف جنيه فقط وأقساط حتي 6 سنوات.
• الإيجار مغطي قيمة الأقساط، بالإضافة الي هامش ربحي من بعد التشغيل.
• تنويه: هذه الأسعار خاصة بشهر ديسمبر 2023.

يمكنك الأستفسار عن فرص الأستثمار في المكاتب المؤجرة ومعرفة جميع التفاصيل عبر الواتس اب

أستفسر الآن عن الفرصة الأستثمارية

عائد الاستثمار العقاري Real estate investment return

يعرف عائد الاستثمار العقاري على انه مقياس لمقدار المال أو الربح من الاستثمار العقاري كنسبة مئوية من تكلفته الكلية، ونظرًا لأن هذا المقياس يوضح مدى ربحية الفرد من الاستثمار، فمن المهم معرفة كل المعلومات عن عائد الاستثمار من العقارات وكيفية حساب عائد الاستثمار في العقارات.

نجد ان الاستثمار في العقارات، وتحديدًا الاستثمار في العقارات المؤجَّرة، أحد أكثر الاستثمارات المربحة والآمنة على الاطلاق، فنجد أن قيمة العقار تزداد مع مرور الوقت، وبذلك يزداد دخل الايجار الشهرى والمزايا الضريبة، كما قام موقعكم المميز يوفن بسرد كافاة التفاصيل حول كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري نجدها في السطور القادمة.

تعرف من يوفن على كيفية البدء في الاستثمار العقاري

معلومات تهمك قبل حساب عائد الاستثمار العقاري (ROI)

1-تفاصيل الملكية - في كيفية حساب عائد الاستثمار العقاري

تشمل تفاصيل الملكية قيمة العقار، وتكاليف إصلاح العقار الاستثمارى، و مساحته الأقدام المربعة بالإضافة إلى عدد غرف النوم الموجودة بالعقار.

2- تفاصيل الرهن العقارى - في كيفية حساب عائد الاستثمار العقاري

وتضم تفاصيل الرهن العقاري شروط القرض العقارى، قدر الدفعة الأولى المدفوعة، تكاليف الاغلاق وسعر الفائدة على القرض وهى عملية مهمة في حساب عائد الاستثمار.

3- تفاصيل دخل الإيجار - في كيفية حساب العائد على الاستثمار

تفاصيل دخل الإيجار وهى عبارة عن حساب دخل الإيجار الشهري والدخل الشهري الآخر من العقار ومعدل الشغور المتوقع للعقار الاستثماري.

يوصيك يوفن بـ هل الاستثمار العقاري آمن؟

4- مصاريف الإيجار الشهرية - في كيفية حساب العائد على الاستثمار

لحساب مصاريف الإيجار الشهرية  أنت بحاجة إلى معرفة تكاليف الصيانة الشهرية للعقار، والإصلاحات التى تتم خلال  الشهر، والخدمات الشهرية التى تقدم فى العقار بالإضافة إلى المستحقات الشهرية.

5- مصاريف الإيجار السنوية - في كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري

من المهم معرفة مصاريف الإيجار السنوية لحساب العائد العقاري بطريقة صحيحة وهو عبارة حساب الضرائب العقارية السنوية وتكلفة التأمين السنوية على العقار.

كيفية حساب عائد الاستثمار العقاري ؟ 

كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري .. بعد جمع جميع المعلومات عن العقار الاستثماري من تفاصيل الملكية ومصاريف الإيجار الشهرية والسنوية يمكنك الآن حساب العائد من الاستثمار العقاري من خلال بعض العمليات الحسابية وهى كالاتى:

1- صافى الدخل التشغيلي

اول خطوة في كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري؟ و يمثل صافي الدخل التشغيلي أو NOI فى حساب Return on Investment in Real Estate مدى ربحية استثمارك، ويمكن حساب صافى الدخل التشغيلي عن طريق طرح الدخل الإجمالي مطروحًا منه نفقات التشغيل الخاصة بك للعقار الاستثماري.

يمكنك معرفة المزيد عن مستقبل الاستثمار العقاري في مصر

2- معدل الحد الأقصى

ثاني خطوة في كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري؟ و يعرف معدل الحد الأقصى باسم معدل الرسملة، ويساعد المعدل على اكتساب رؤية سريعة لمقارنة فرص الاستثمار الإيجاري، ويمثل معدل الحد الأقصى عائد من الاستثمار ويمكن حسابه عن طريق قسمة صافي الدخل التشغيلي NOI على السعر الكلي للعقار الاستثماري.

3- عائد النقد على النقد

يمثل عائد النقد على النقد في حساب عائد الاستثمار من العقارات العائد المتوقع مما تستثمره في الإيجار، ولحساب قيمة العائد يمكنك تقسيم التدفق النقدي السنوي للعقار بعد خصم الضرائب على سعر شراء العقار.

4- مضاعف إجمالي الايجار السنوي

يُعرف أيضًا باسم GRM ويساعد صاحب العقار في قياس قيمة الاستثمار الإيجاري وحساب العائد العقاري، و يمكن أن يساعدك مضاعف اجمالى الايجار السنوي في معرفة ما إذا كان السعر المطلوب معقولاً أم لا، ويتم حساب GRM عن طريق قسمة إجمالي سعر البيع على إجمالي الإيجار السنوي.

جمع لك يوفن أفضل مناطق الاستثمار العقارى فى مصر 2022

5- التدفق النقدي السنوي

الخطوة الاخيرة في كيفية حساب العائد على الاستثمار العقاري؟ حيث يتم حساب التدفق النقدي السنوي عن طريق صافي الدخل التشغيلي مطروحًا منه الدين على العقار هذا هو مقدار الربح (أو الخسارة) من إيجارك سنويًا ويتم حسابه بعد تغطية جميع النفقات ومدفوعات الرهن العقاري ويمثل أيضا عائد الاستثمار من العقارات بشكل آخر.

ما هي أفضل نسبة معدل العائد على الاستثمار العقارى؟

غالبا ما يكون معدل العائد على الاستثمار في العقارات أعلى من 10٪ ، ولكن يمكن القول إن من 5٪ إلى 10٪ أيضًا نطاق مقبول، تذكر أنه لا توجد إجابة صحيحة أو إجابة خاطئة عندما يتعلق الأمر بحساب Real estate investment return حيث يمثل الاستثمار العقارى مخاطر كبيرة على المستثمرين إذا لم يحسنوا اختيار الوقت والمكان المناسب للاستثمار، وهذا هو السبب في أن معرفة ميزانيتك وتحليل العائد المحتمل أمر ضروري.

أهمية معدل العائد على الاستثمار العقاري

• توضيح الطريق للمستثمر وارشاده الى بعض التفاصيل التي يحدد من خلالها طريقة الشراء للأزمة.
• يمكنك من خلاله تقدير المصروفات والتكاليف وقيمة الإيجار وبعد ذلك تقارنه ببعض الخصائص الأخرى.
• إمكانية تقدير من خلال عائد الاستثمار في العقارات مقدار الربح، ويمكن معرفة ذلك قبل شراء العقار الاستثماري من الأساس.
• إمكانية ايضا تجنب الخسارة في بعض الحالات كارتفاع قيمة التكاليف الخاصة بالعقار عن العائد منه، والذي قد يتيح لك عدة خيارات ومن افضلها البيع لعدم التعرض لخسارة أكبر.

للمزيد من المعلومات والتفاصيل عن أهمية الاستثمار في مصر

مصطلحات شائعة في حساب عائد الاستثمار العقاري

يحظى مجال الاستثمار العقاري كغيره من المجالات بجملة من المصطلحات والاختصارات المهمه التى يجب عليك معرفتها لحساب عائد الاستثمار العقاري وفيما يلي أهمها وأبرزها:

• معدل رأس المال / معدل الرسملة (Capitalization Rate -Cap Rate).
• صافي الدخل التشغيلي (Net Operating Income - NOI).
• السيولة النقدية (Cash Flow). ضريبة العائد النقدي (Cash-on-Cash return).
• النفقات الرأسمالية (Capital Expenditures - CapEx).

يمكنك معرفة المزيد من خلال دليلك الشامل لأهم المصطلحات العقارية

إذا كان هناك أي من الاستفسارات أو المناقشة حول عائد الاستثمار العقاري يسعدنا تواصلكم معنا من خلال فريق من أكبر الاستشاريين العقاريين في شركة يوفن.